当券业财富管理赛道陷入同质化内卷，头部机构凭规模碾压，中小券商如何突围破局？华宝证券给出了极具借鉴意义的答案——不拼规模、不逐流量，以十五年深耕的研究沉淀为根基，以创新迭代的策略服务为核心，用“红宝书”立标杆、用“策略工厂”筑壁垒，在财富管理领域走出了一条独树一帜、极具竞争力的差异化发展之路，成为中小券商转型的典范。
近日，华宝证券主办的“2026财富与资管行业发展研讨会”上，两大核心举措重磅亮相：连续15年迭代升级的行业标杆报告《2026中国金融产品年度报告：指向共赢》（业内誉称“红宝书”）正式发布，全新升级的“策略工厂（机构版）”同步推出，二者形成“研究+落地”的双向赋能，构建起从策略研发、生产到输出、落地的全流程闭环服务体系，将华宝证券的差异化优势推向新高度。
十五载深耕不辍：“红宝书”铸壁垒，锚定指数化赛道抢占先机
在财富管理行业，短期热度易追，长期深耕难守。华宝证券的差异化底气，源于十五年如一日的研究坚守——自2012年起，其研究所便聚焦金融产品领域深耕细作，连续15年推出金融产品年度报告，这份被业内奉为资产管理行业“红宝书”、金融产品“百科全书”的报告，早已成为行业研判趋势、布局投资的重要参考，更成为华宝证券不可复制的核心竞争力。
当下，ETF等指数化产品迎来爆发式增长，持仓透明、风险分散、门槛友好的普惠特性，正深刻重塑财富管理行业生态。华宝证券精准把握这一趋势，本次发布的《2026中国金融产品年度报告》以“指向共赢”为核心，跳出单纯的产品解读，聚焦ETF标的遴选、资产配置方法、交易策略应用三大核心，为投资者提供可落地、高效率的指数化投资指引，真正实现“研究落地、价值赋能”。
除了聚焦指数化投资，报告更全景复盘银行理财、公募基金、信托、券商资管、私募基金等多细分行业最新趋势。华宝证券研究创新部总经理张青对报告进行深度解读，系统剖析宏观环境下行业发展脉络与机遇挑战，为机构投资者搭建起兼具前瞻性与实操性的研究框架，将研究价值转化为可落地的投资思路。
华宝证券党委书记、董事长刘加海在研讨会上表示，“十五五”开局之年，中国财富与资管行业已迈入协同发展、价值重塑的全新阶段，指数化投资浪潮席卷而来，推动行业竞争从单一维度比拼，转向产品创新、投顾服务等专业能力的综合较量。而华宝证券十五年的研究深耕，正是把握行业趋势、实现差异化突围的核心底气，更是践行“让金融服务惠及更多投资者”的初心所在。
迭代升级破局：“策略工厂”搭闭环，打通研究到落地“最后一公里”
如果说“红宝书”是华宝证券的研究内核，那么“策略工厂”便是其将研究价值转化为服务能力的核心载体。在金融产品研究深耕细作的同时，华宝证券早已将目光投向策略落地与投顾服务，依托基金投顾实践沉淀，打造出标准化、模块化的“策略工厂”模式，彻底打破“研究与落地脱节”的行业痛点。
自2021年7月获得基金投顾试点资格以来，华宝证券便将基金投顾业务提升至战略高度，四年多来持续打磨，搭建起以“策略工厂”为核心的模块化投顾体系。其核心逻辑的是，将宏观研判、资产配置的研究成果，转化为“低波稳健”“成长回报”等多元化场景化策略包，形成标准化组合产品，通过专业平台与专属顾问精准触达终端客户，真正实现“研报有深度、策略可落地、服务有温度”。
截至目前，华宝证券基金投顾相关业务管理规模已突破140亿元，用实打实的业绩证明了这一模式的可行性与竞争力。此次研讨会上，华宝证券私人财富部总经理盛玉洁正式发布“策略工厂（机构版）”，针对机构客户专属需求实现全面升级，强化场景化组合构建、个性化定制等核心功能，助力机构客户高效完成投资策略的落地执行与迭代优化，进一步拓宽差异化服务的边界。
从连续15年深耕研究打造“红宝书”，到迭代升级“策略工厂”打通服务闭环，华宝证券的差异化之路，本质上是“不随波逐流、不盲目跟风”的坚守——不拼规模拼专业，不逐流量逐价值，以研究立根、以策略赋能，既精准把握指数化投资的行业风口，又深耕投顾服务的核心场景，最终在同质化竞争中脱颖而出，为券业财富管理差异化转型提供了可复制、可借鉴的标杆样本。
