数字发展全球研报第四卷第9期（2026/02/23-2026/03/01）
本期综述境内资产境外发行资产支持证券代币备案报告相关内容，供参考。
本文为官方备案报告模板优化的核心要点版，适用于境内主体以境内资产现金流为偿付支持，利用加密/分布式账本技术在境外发行资产支持证券代币的备案申请。所有标注需填项均按实际业务如实填写，报告及附件需保证真实准确，加盖备案主体公章并经法定代表人签字确认。
本文本仅为备案报告结构模板的核心要点，不构成正式报告文件。具体项目需结合事实、证据、法规单独出具正式备案报告。
🔑 备案基础信息
需提前完整填报境内备案主体核心信息：全称、统一社会信用代码、法定代表人、注册/实际经营地址、联系电话/官方邮箱，明确备案日期；
报告致送中国证券监督管理委员会，备案主体及相关责任方需声明对材料真实性承担连带责任。
一、备案主体基本情况
核心信息
成立时间、注册资本、企业类型，附完整股权穿透图（披露至最终实控人）；完整填写经营范围，说明核心业务规模/市场地位，附近3年审计财务报告（含营收、净利润、资产负债率等核心指标）；披露公司治理架构，附董监高信息表（姓名、职务、从业背景、资质等）。
合规资质
附近3年无相关刑事犯罪的声明+佐证材料；附无涉嫌犯罪/重大违法违规立案调查的证明（无则出具声明）；结合注册资本、风控部门设置、专业人员配备，说明业务开展的合规资质与风险管控能力。
控/实控人信息
披露控股股东、实际控制人名称、主体类型、核心资质/经营/从业情况；说明控制方式、持股比例及关联关系；附二者近3年合规经营/从业声明+佐证材料。
二、基础资产相关信息
基本情况
明确资产类型、权属证明编号、坐落/形成地点；披露账面价值/评估价值等规模信息，附第三方资产评估机构出具的估值报告（含估值方法）；说明资产取得方式、运营模式、存续期限。
合规核查
附权属证明、无权属纠纷声明、资产转让合法性核查意见；对照负面清单出具基础资产未列入的专项核查说明；附主管部门审查意见（无则出专项合规论证报告），证明未危害国家安全。
现金流情况
说明现金流来源，附第三方现金流评估报告并分析稳定性/可预测性；附近3年现金流数据表格（收入、支出、净额），披露未来现金流测算依据、假设及结果；说明现金流与代币发行规模/兑付的匹配性，列明专户管理、差额补足、担保等偿付保障措施。
三、境外发行代币方案核心内容
发行基本要素
确定代币名称、发行规模（明确币种）、面值/定价方式、发行数量；限定境外合格投资者并明确资质要求，确定发行期限、方式；明确收益分配/频率、本金偿付时间，及代币持有人知情权、监督权、转让限制等权益。
技术架构
说明加密/分布式账本技术选型依据，披露技术提供方资质；分步说明代币发行、登记、确权、交易、清算技术流程；列明私钥管理、节点防护等安全保障措施，制定网络/数据安全防护方案，出具符合境内外技术监管的合规说明。
合作机构
附承销、托管、技术服务、交易场所等境外机构信息表（名称、注册地址、资质、主营业务）；说明合作协议核心条款、费用标准、各方权利义务及风险分担机制；披露对合作机构的尽调情况、遴选依据及合规核查结果。
发行流程
列明发行筹备、启动、资金募集、代币确权、发行完毕的时间节点；明确信息披露内容/方式/频率，附发行地监管合规匹配说明；识别市场/技术/合规等风险，列明监控指标、方式及具体应对措施。
四、跨境合规安排
✅ 跨境投资合规
出具符合境内外跨境投资法规的专项论证报告；附发改委、商务部门等核准/备案文件（无则说明办理计划及预计完成时间）。
✅ 外汇管理合规
说明募集资金跨境划转路径、流程及办理银行；制定外汇登记、核销的办理计划（机构、时间、材料）；明确外汇资金专户管理方式及专户开立信息，出具资金专款专用的合规承诺；附外汇管理部门合规意见或专项论证报告。
✅ 网络和数据安全合规
披露数据出境的类型、范围（如资产运营数据、财务数据等）；附网信部门数据出境安全审查通过文件（无则说明办理计划）；制定数据加密、脱敏、访问控制等防护措施，及数据泄露/篡改的应急处置方案；对照《网络安全法》《数据安全法》《个人信息保护法》等法规出具合规说明。
五、风险防控与应对措施
1、风险识别评估
逐一分析市场、技术、跨境合规、现金流波动、外汇、操作等风险的成因、影响范围、潜在损失及风险等级。
2、防控体系建设
说明内部风控机构设置及风控人员信息（专业背景、资质、职责）；列明各类风险监控指标及阈值，建立实时监控机制；与境外合作机构制定风险信息共享、联合处置、日常沟通的联防联控机制。
3、应急处置方案
附专项表格，明确各类重大风险的触发条件、责任主体、具体处置措施、资金保障、监管报告要求。
六、信息报告与披露安排
📌 境内监管报告
发行完毕后规定工作日内向证监会提交发行情况报告（实际规模、募资到账、代币登记等），明确报送方式；
重大风险/事项发生后立即报告（最迟不超规定工作日），明确报告渠道及内容（原因、现状、影响、处置措施）；
确定定期合规运营报告提交频率（月/季/年）及核心内容（资产运营、现金流、代币兑付等），无则注明。
📌 境外信息披露
按发行地证券监管、反洗钱要求，明确信息披露内容/方式/频率；设置代币持有人知情权保障措施（如专用披露平台、咨询渠道）。
📌 信息传递留存
制定境内备案主体与境外合作机构的日常/重大信息传递流程、时限、责任人员；明确发行运营相关资料留存期限（不少于监管要求年限），采用电子档案加密存储、纸质档案专人保管方式，确保可追溯、可核查。
七、中介机构核查意见
需附具备对应资质的中介机构出具的专项文件，核心要求如下：
律师事务所：法律意见书（明确业务合规性、资产合法性、发行方案有效性等核心结论）；
会计师事务所：基础资产财务/现金流真实性核查报告、备案主体近3年财务合规性意见；
资产评估机构：基础资产估值报告、未来现金流预测及偿付能力评估报告；
技术服务机构：技术系统安全评估报告、加密/分布式账本技术合规性论证意见。
八、其他需说明事项
1、如实说明与境外合作机构、中介机构的关联关系，无则出具无关联关系声明；
2、出具与虚拟货币发行、交易等非法金融活动无关联的专项声明；
3、补充说明备案主体既往资本市场业务情况、合规记录、本次业务资金用途等其他核心事项。
九、核心承诺事项
备案主体及控股股东、实际控制人、董监高需郑重承诺：
1、备案材料真实、准确、完整，无虚假记载，愿承担虚假信息的民/行/刑事责任；
2、按备案方案开展发行，未经证监会同意，不擅自调整发行规模、对象、代币权益等核心条款；
3、严格遵守各类法律法规，履行信息报告/披露义务，配合监管核查及跨境监管信息共享；
4、维护国家、社会公共及代币持有人合法权益，健全风控机制，违规愿接受依法处罚并承担法律责任。
📋 必备附件清单（均按要求盖章/佐证）
1、备案主体营业执照、公司章程、完整股权穿透图（加盖公章）；
2、备案主体及控/实控人近3年合规证明文件（无犯罪记录、无违法违规声明等）；
3、基础资产权属证明、无权属纠纷声明、资产转让合法性核查意见；
4、第三方机构出具的资产估值报告、现金流评估报告；
5、境外合作机构资质证明、合作协议复印件（加盖备案主体公章）；
6、跨境投资、外汇、网络数据安全等相关审批/备案文件（如有）；
7、各中介机构出具的专项核查意见、法律意见书、评估报告等；
8、备案材料真实性承诺函（相关主体及中介机构签字/盖章）；
9、中国证监会要求提交的其他材料。
主编 丨 张烽
出品 丨 数字治理研究/万商天勤
