聊一下之后的埋伏机会之反内卷\n上周末聊到未来五年的核心所在，是科技自立自强的五年，重点在先进制程、光刻机这些技术的突破和深空经济、深海经济这些可能会被最新提及的领域。这两天看了一些研报，除了核心科技，“反内卷”和服务消费升级也被反复提及，其中反内卷预计会成为下一个五年的一个重要关注点。\n反内卷主要涉及汽车、电池、锂、光伏、水泥、化学制品、煤炭、钢铁、乳制品、生猪、白酒和物流等12个行业，未来预计会延展到平台经济，随着不同领域政策的推出，伴随大家预计26年-27年走出通缩的市场预期，相关行业有望走出业绩拐点，不少企业的预期会得到改变。\n为了让大家更好的理解，我把这12个行业做个归类：\n最近这几个月，光伏、锂电池、快递表现不错，在美联储启动降息的预期下，资源板块走了一波趋势，近期港股的平台型科技公司在AI预期的推动下也走出了外卖内卷的阴霾，恒生科技上行了一波。那在可能的政策加码预期下，还能看什么呢？我觉得有三方面可以关注：\n1.电池板块看走势仍然在走趋势，新能源汽车有在走平台筑底的趋势，如果汽车行业走出价格战，是否会有补涨，具体的个股大家自己考虑，如果不好抉择，牛市里新能源ETF（516160）会是一个比较好的选择。\n2.9月18日，美联储宣布降息25个基点，并释放鸽派信号，市场的预期是进入降息周期，历次降息周期中，有色金属由于同时具有商品属性和金融属性，板块都走出一波趋势行情，这次仍然可以关注有色金属ETF（512400）\n3.降息周期中，港股的反应一般会比A股更敏感，从近期恒生科技的走势就能看出来，考虑到恒生科技位置比较高，可以同步看看港股的央企，买不了港股或者不想看个股的可以直接看港股通央企红利ETF南方（520660），红利类的资产可以作为对冲思路配置。\n其他涨幅比较多的个股和板块就不聊了，趁着大盘调整，多多做功课，等调整企稳，就到了下一轮播种的季节，希望大家都能把握这次牛市机会，收益长虹！\n理财有风险，入市需谨慎。基金公司不保证基金一定盈利，也不保证最低收益，请投资人注意风险，投资者投资前请仔细阅读说明书、合同等法律文件。本基金的过往业绩及其净值高低并不预示其未来业绩表现，不等于理财产品实际收益，投资须谨慎。\n#有色金属ETF#黄金投资#牛市主线看科技 #有色金属 #新能源ETF#港股通央企红利ETF南方#南方基金#投ETF指选南方#全民E起投#玩转ETF新潮流
