你是不是也觉得，现在的股市就像一场没有剧本的狂欢？昨天还沉浸在“AI改变一切”的亢奋里，今天一看账户，怎么又绿了？
别慌。我敢说，如果你现在因为几根阴线就扔掉计算机板块的筹码，可能正在错过未来三年最确定的一场翻身仗——没错，我说的就是2026。
月初，长城证券新鲜出炉的《计算机行业2026年度投资策略》，喊出了计算机行业“强于大市”，觉得AI应用要爆，自主可控要铺开。是吹牛，还是真看到了咱没看到的东西？
先看一组扎心又真实的数据：计算机板块2025年最大回撤25%，涨的时候能冲33%。像不像坐过山车？
刺激，但也真磨人。
基金持仓占比还在降，说明机构也在犹豫。
但恰恰是这种全市场的犹豫和低配，说明了一点：当所有人都挤在一条船上时，风浪来了谁也跑不掉；但如果你的船还没什么人，一旦起风……你懂的。
信创研报
AI不是“梦”，是正在结账的“饭”
别再听什么“AI颠覆人类”的空话了。咱们股民关心的是：它到底能不能帮我赚钱？答案是：能，而且已经在发生了。
你看北美市场，为啥英伟达、微软的股价能一路坚挺？不是因为它们模型参数多唬人，而是它们的AI真的在帮企业省钱、赚钱、提效率。
回到咱大A股，逻辑一模一样。
DeepSeek、豆包、千问、智谱、元宝、源等大模型的推理能力突飞猛进，成本还在降。
这意味着什么？
意味着像金山办公、用友网络、海康威视这些公司，可以低成本地把AI塞进它们的软件里，让工具变成“会思考的助手”。
以前你买软件是买个锤子，现在买的是一整个智能装修队。
产品溢价上去了，客户的粘性也强了。
金蝶国际2025年上半年AI相关合同就过了1.5亿，这就是信号！
AI+SaaS，这口饭不仅熟了，锅边已经开始飘出肉香了。
信创研报
自主可控，一场必须赢的“家装改造”
这个话题有点硬，但我打个比方你就懂了。这就好比你家装修，以前图便宜全用的外国水管电线，现在发现人家动不动就捏着阀门威胁你。
怎么办？只能咬牙换国产的。一开始可能有点漏水（“能用”阶段），但现在，国产的管子不仅不漏，水流还更大了（“好用”阶段）。
这就是正在发生的信创故事。
从国家“十五五”规划的定调，到超长期特别国债的真金白银投入，再到金融、能源这些命脉行业加速替换，这已经不是一个可选项，而是一个必答题。
数据不会说谎：2025年前三季度，中国数据库市场规模冲到436亿，增长超20%。金融行业的国产化率已经近半，麒麟OS装机量据说都破千万了。
这里头的机会在哪？
不是让你去追寒武纪、摩尔线程这些高价股，而是看那些在关键环节卡住位置的公司。
比如数据库的达梦数据（迁移后业务响应速度远超预期），操作系统的中国软件（旗下麒麟），还有那些能把AI和工业软件结合，让工厂“更聪明”的公司，比如中望软件。
这不再是纯炒概念，而是实打实的业绩换挡。自家的“家装”市场，订单能少吗？
信创研报
金融IT，牛市里最会“跳舞”的选手
炒股的朋友都明白一个道理：行情一来，什么板块最躁动？
券商、金融啊！
这简直就是A股的“条件反射”。
2025年那波行情，指南针、同花顺们上演的戴维斯双击（业绩和估值一起涨），大家还没忘吧？
2026年，这个逻辑只会更强。
慢牛预期一旦形成，市场交投活跃，金融科技公司的业绩就有保障。
更关键的是，它们自身也在被AI深度改造。
你想想，以前同花顺就是个看行情软件，以后它可能是你的24小时AI投顾，能帮你分析财报、监控舆情、甚至自动交易。
这想象空间，是不是一下子从“工具费”升级到了“服务费”甚至“分润”模式？
当然，我得泼点冷水。这个板块受市场情绪影响太大，波动剧烈。
但反过来说，高波动往往伴随着高收益。
如果你相信2026年的市场不会太差，那么配置一部分金融IT，就像给组合加了一个“行情放大器”。
不过，千万别All in，当作卫星仓位来搏弹性，或许更明智。
点评
信创研报
计算机板块从来就不是温顺的白马，它像一头充满野性的黑马，起伏大，争议多。
2025年的纠结和分化，恰恰为2026年的爆发洗去了浮筹。
投资没有百分百的确定性，但在我看来，当前计算机板块的赔率正在变得吸引人。
与其在暴涨的板块后徒然追高，不如在争议声中，耐心寻找那些真正有产品、有订单、有生态的公司。
注：本文观点基于公开资料分析，不构成任何投资建议。股市有风险，入市需谨慎！
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